Jeudi, la paire EUR/USD a rebondi à partir du niveau de 1,0435 et s'est inversée en faveur du dollar américain, chutant vers le niveau de retracement de Fibonacci de 50,0% à 1,0373. Une rupture en dessous de ce niveau confirmerait une poursuite de la baisse vers les prochains niveaux de support à 1,0335 et 1,0288. Cependant, un rebond à partir de 1,0373 vendredi pourrait soutenir la reprise de l'euro, visant 1,0435 et 1,0458.

Le graphique horaire présente une structure de vague peu claire. La dernière vague haussière terminée a dépassé le sommet précédent. La dernière vague baissière a cassé les creux des deux vagues précédentes.

Cela soulève des doutes quant à la direction actuelle de la tendance. Le marché pourrait basculer vers une tendance baissière, ou nous pourrions observer un mouvement latéral complexe. De plus, les dernières vagues varient considérablement en taille, rendant la tendance globale plus difficile à déterminer.

Jeudi, le contexte fondamental était faible pour l'euro, permettant aux traders baissiers de garder le contrôle. Les ventes au détail de la zone euro ont baissé de 0,2 % en décembre, alors que les traders s'attendaient à une baisse de -0,1 % (m/m). La croissance annuelle des ventes au détail était de 1,9 %, correspondant aux prévisions. Les demandes initiales d'allocations chômage aux États-Unis étaient conformes aux attentes et ont eu peu d'impact sur le marché.

Ainsi, bien que les baissiers aient reçu un certain soutien fondamental, les événements clés susceptibles de faire bouger le marché sont encore à venir.

Focus principal aujourd'hui : Nonfarm Payrolls (NFP) et taux de chômage aux États-Unis

Ces rapports pourraient avoir un impact significatif sur le sentiment du marché et influencer la position des traders sur le dollar. Les NFP devraient diminuer par rapport au mois précédent, tandis que le taux de chômage reste à 4,1 %. Cependant, les données réelles divergent souvent des prévisions, ce qui peut créer une volatilité inattendue sur le marché.

Sur le graphique de 4 heures, la paire EUR/USD avait précédemment atteint le niveau de retracement de Fibonacci de 127,2 % à 1,0436, mais n’a pas réussi à le franchir, entraînant une inversion en faveur du dollar. Cela suggère un retour potentiel vers le niveau de Fibonacci de 161,8 % à 1,0225.

Pour que les acheteurs reprennent le contrôle, un catalyseur fondamental fort est nécessaire pour pousser le prix au-dessus de 1,0436. Aucune divergence n'a été détectée parmi les principaux indicateurs techniques aujourd'hui.

Rapport sur les engagements des traders (COT)

Le dernier rapport COT montre que les grands traders institutionnels restent baissiers sur l'euro. Les traders professionnels ont fermé 14 005 positions longues et 9 887 positions courtes. Le nombre total de positions longues s'élève à 153 000, tandis que les positions courtes ont augmenté à 220 000.

Les principaux traders ont vendu l'euro pendant 19 semaines consécutives. La tendance dominante reste baissière, avec une domination haussière occasionnelle uniquement sur les mouvements à court terme. La principale raison de la faiblesse du dollar—les attentes de baisses des taux de la Fed—a déjà été prise en compte. Sans nouveaux catalyseurs, une hausse du dollar reste plus probable. L'analyse technique soutient également la poursuite de la tendance baissière à long terme.

Calendrier des nouvelles pour les États-Unis et l'Union Européenne :

• Union Européenne – Changement de la production industrielle en Allemagne (07h00 UTC).
• États-Unis – Changement du nombre de salariés Nonfarm Payrolls (13h30 UTC).
• États-Unis – Taux de chômage (13h30 UTC).
• États-Unis – Changement du salaire horaire moyen (13h30 UTC).
• États-Unis – Indice de confiance des consommateurs de l'Université du Michigan (15h00 UTC).

Le calendrier économique d'aujourd'hui est chargé avec de grandes publications. Une forte volatilité est attendue, surtout dans la seconde moitié de la journée de trading.

Prévisions et recommandations de trading EUR/USD

Des opportunités de vente étaient disponibles hier après un rejet du prix à 1.0435 et 1.0436 (sur les graphiques horaire et 4H). La zone cible de 1.0335-1.0346 a été presque atteinte. Les positions de vente d'aujourd'hui peuvent être maintenues au moins jusqu'à la publication des rapports économiques américains. Des opportunités d'achat peuvent émerger dans la zone de 1.0335-1.0346, en fonction de l'action des prix et de la réaction du marché.

Niveaux de Fibonacci :

• Graphique horaire : Niveaux clés construits de 1.0533 à 1.0213.
• Graphique 4 heures : Niveaux construits de 1.0603 à 1.1214.